課程大綱
第一部分 并購(gòu)重組的宏觀背景
1、并購(gòu)重組的推動(dòng)因素
2、經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的宏觀背景
3、國(guó)家政策支持
第二部分 市場(chǎng)現(xiàn)狀及對(duì)各參與主體的啟示
1、資本市場(chǎng)走勢(shì)與整體監(jiān)管
2、A股IPO情況
3、A股再融資情況
4、A股并購(gòu)重組與監(jiān)管趨勢(shì)
5、資本市場(chǎng)其他監(jiān)管新規(guī)6、一級(jí)市場(chǎng)的現(xiàn)狀
7、對(duì)各主體的影響和啟示
第三部分 不同主體參與資本運(yùn)作的思路
并購(gòu)重組的整體思路
從戰(zhàn)略目標(biāo)到產(chǎn)業(yè)特點(diǎn)
案例：從產(chǎn)業(yè)路徑到產(chǎn)業(yè)進(jìn)入
案例：資本運(yùn)作路徑圖
上市公司參與并購(gòu)重組的運(yùn)作思路（案例）
第四部分 并購(gòu)重組操作實(shí)務(wù)
并購(gòu)方案設(shè)計(jì)總流程
并購(gòu)方式的選擇
并購(gòu)重組中的估值問(wèn)題
并購(gòu)重組中的稅務(wù)問(wèn)題
并購(gòu)重組中的盡職調(diào)查
并購(gòu)重組中的收購(gòu)比例和節(jié)奏
并購(gòu)重組中的支付問(wèn)題
并購(gòu)重組中的對(duì)賭安排和實(shí)施
并購(gòu)重組中的整合問(wèn)題
并購(gòu)重組中的會(huì)計(jì)處理
并購(gòu)重組中的鎖定期
第五部分 并購(gòu)重組中風(fēng)險(xiǎn)控制
并購(gòu)重組中的常見(jiàn)風(fēng)險(xiǎn)
并購(gòu)重組中的財(cái)務(wù)真實(shí)性風(fēng)險(xiǎn)（案例）
并購(gòu)重組中的法律合規(guī)性風(fēng)險(xiǎn)（案例）
并購(gòu)重組中的融資風(fēng)險(xiǎn)
并購(gòu)重組中的其他風(fēng)險(xiǎn)
第六部分 并購(gòu)工具與募資
并購(gòu)基金的設(shè)計(jì)思路
上市公司 PE方案設(shè)計(jì)
案例分析